וורן באפט משקיע כמו ילדה: מדריך נהדר למשקיעים

שמונת העקרונות של וורן באפט שכל משקיע צריך לדעת, על פי מוטלי שוטה

למיליארדר וורן באפט ולנשות העולם יש דבר אחד במשותף: הן משקיעות טובות יותר מהגבר הממוצע. זה מה שעותק הז'קט של הספר וורן באפט מזמין כמו ילדה אומר, והסופר לואן לופטון עושה עבודה של איומן בניסיון להוכיח את התזה.

ספר זה עושה עבודה טובה בהנחת מגוון עקרונות בהם עליכם להשתמש כדי להנחות את השקעותיכם. קשירת ההדרכה לוורן באפט מושכת את העין, אבל באמת שזה ספר טוב לכל מי שרוצה ללמוד להשקיע במשמעת ובמטרה.

המשותף למשקיעים באפט ומשקיעים

המפתח הוא המזג שלך.

הסופר לואן לופטון מוציא את הרבעון הראשון של הספר בהנחת היסוד לפיו וורן באפט משקיע כפי שמשקיעות נשים. היא מסבירה כי מחקרים הראו כי נשים נוטות לגשת להשקעה בגישה רגועה ובריאה יותר, המאפשרת להימנע מלקיחת סיכונים והפסדים שרוב המשקיעים הגברים סובלים.

בסקר אחד שנערך בקרב 35,000 חשבונות תיווך, הוכח כי גברים סחרו במניותיהם פי 45 יותר מנשים, והפגינו ביטחון יתר ביכולתם לבחור זוכים מפסידים. ועם כל אותן עסקאות נוספות הגיעו עלויות המסחר הנוספות, וגררו את התשואות שלהן יותר מאלה של נשים.

לופטון עושה עבודה טובה בשמירת הסטטיסטיקה קריאה וזורמת, והגדיר את ההשוואה לבאפט בצורה טובה מאוד בחלק זה של הספר. לדבריה, המזג הרגוע של באפט הוא המשותף לו עם נשים, ואז עובר להסביר כיצד מזג זה בא לידי ביטוי בשמונה מאפיינים של נשים משקיעות.

שמונה תכונות שמשקיעים נשים וורן באפט חולקים במשותף

הסופר לואן לופטון מזהה שמונה מאפיינים של משקיעות, שלדבריה גם מנחה את וורן באפט. הספר עושה עבודה נהדרת בהרחבת כל אחד מהמאפיינים, כיצד באפט מדגים אותם וכיצד תוכלו להפיק תועלת גם בעקבות אותם.

1. נשים נוטות לסחור פחות מגברים.
2. נשים מפגינות פחות ביטחון יתר.
3. נשים מתרחקות מסיכון רב יותר.
4. נשים מציאותיות יותר.
5. נשים נוטות לחקור יותר.
6. נשים חסינות יותר מלחץ עמיתים.
7. נשים לומדות מהטעויות שלהן.
8. נשים פחות מוכנות לקחת סיכונים קיצוניים.

סבלנות היא מעלה

באפט הוא הקונה האולטימטיבי לטווח הארוך.

כל המאפיינים הללו שוורן באפט משקיע כמו ג'יר מדגישים תוצאות באסטרטגיה עיקרית אחת: קנה והחזק. באפט אמר במפורסם כי תקופת ההחזקה המועדפת עליו היא '' לנצח '' וכי פעמים רבות היה לו יותר טוב בכך שישב בצד ומחכה להזדמנות הנכונה.

הספר עושה עבודה נהדרת בהסבר מדוע עדיף שתנהג בגישה דומה להשקעה: חקר, מצא מניה שאתה מאמין בה מספיק חזק כדי להחזיק אותה לנצח ולקנות אותה במחיר הוגן.

זה נשמע פשוט, לא?

דיבידנדים ופיצול מניות

באפט לא אוהב את שניהם.

במשך רוב הספר, המחבר לואן לופטון מיישם את שמונה המאפיינים הנשיים על רישומו של באפט ומראה כיצד הוא נהנה. הדוגמאות בהן היא משתמשת הן חזקות ומלמדות מאוד, ולדעתי הן יעזרו לרוב הקוראים.

אחד המאפיינים המרכזיים עוסק בהתעלמות מלחץ עמיתים, והיא מציינת את הביקורת של באפט על שתי פעולות שוול סטריט אוהבת: תשלום דיבידנדים וחלוקת מניות.

דיבידנדים זוכים לתשומת לב רבה בזמן האחרון, עם הרבה מומחים פיננסיים שאומרים כי מניות שמשלמות דיבידנד אטרקטיביות יותר כעת. אבל תחכה, אומר באפט. הקצאת הון בצורה היעילה והפרודוקטיבית ביותר היא מה שחברה צריכה להתמקד בה, ואם הדבר הטוב ביותר שחברה יכולה לחשוב לעשות הוא להחזיר את המזומנים למשקיעים שזה לא אומר הרבה לניהול. אז באפט בכלל לא מעמיד פרמיה גבוהה על דיבידנדים.

באשר לפיצולי מניות, הוא פשוט מחשיב אותן כחסרות טעם ובזבוז זמן, כסף ואנרגיה. אני מסכים.

הראיונות השוליים והכתיבה המטוטלת נוטים ללבוש דק

לואן לופטון מעלה את טיעוניה וממחיש את נקודותיה לאורך 170 עמודים, ומסתיים בקטע שהיא מכנה עקרונות השקעה מטופשים. הקטע מאוד פשוט, ברור ולעניין - סיכום נחמד באמת של מה הספר עוסק בתוכנית פעולה לכל קורא. החלק הזה לבדו הופך את הספר לשווה הרכישה.

עשה לעצמך טובה אם אתה קונה את הספר: דלג על 60 עמודי הראיונות שבנספחים. הראיונות, עם חמישה משקיעים מקצועיים, משתוללים ומציעים מעט מאוד ערך. נראה שהם נכללו מילולית, ולכן יש פסקאות זרות שלא יעזרו לך להשקיע בכלל (משקיעה אחת מזכירה סוג של מוצר לביטוח חיים שנקרא "viatical", והיא שואלת מה הם. ההחלפה נמשכת חצי שעה העמוד והוא לגמרי לא רלוונטי).

הדבר היחיד האחר שלא מצא חן בעיני בספר הוא משהו שהשוטה מוטלי ידוע בו. היא כוללת כמה כתבים בכתיבה שנועדו להיות חמודים או הומוריים. חלקם להיטים אך רובם פשוט נופלים. למשל, כשהיא כותבת על קבלת סקוטלוט בחברה שאתה מעוניין בה, היא מזכירה שהמילה היא גם שמו של "מועדון ג'נטלמן" בסלידל, לואיזיאנה. למי איכפת?

אבל כשהיא לוקחת על עצמה אקדמאים שטוענים שבאפט הוא פשוט מכה, שקשה מדי לנצח את השוק, הסגנון ההומוריסטי עובד טוב.

מדוע וורן באפט נחשב למשקיע הגדול בעולם

רוב האמריקאים כנראה שמעו את השם וורן באפט. הוא כנראה ידוע גם מחוץ לארצות הברית, אם כי במשך רוב הקריירה שלו הוא התנער מהשקעות בחו"ל. אני מניח שמי שקורא מאמר זה לפחות מכיר אותו.

אבל למי שלא יודע מי זה באפט, או סתם רוצה פרטים נוספים, הנה ההקדמה לפרופיל שלו בוויקיפדיה, עם קישור לדף:

וורן אדוארד באפט (נולד ב -30 באוגוסט 1930) הוא איש עסקים אמריקאי, משקיע ופילנתרופ. הוא נחשב לאחד המשקיעים המצליחים בעולם. לעתים קרובות הוצג כ"משקיע האגדי, וורן באפט ", הוא בעל המניות העיקרי, היו"ר והמנכ"ל של ברקשייר הת'אווי. הוא מדורג בעקביות בין האנשים העשירים בעולם. הוא דורג כאדם העשיר ביותר בעולם בשנת 2008 והוא האדם העשיר ביותר בעולם החל משנת 2020.

וורן באפט נגד מוטלי שוטה: באיזה צד אתה?

וורן באפט הפך למיליארדר באמצעות השקעה, ולדבריו עדיף להתרכז בכמה מניות של חברות שאתה יודע הרבה עליהן ומאמינים בהן לגמרי.

שוטר מוטלי אומר שזה טוב, טיפשי. הגיוון, שמציע הסופר לואן לופטון הוא 15 עד 20 מניות, עדיף מכיוון שהוא מפחית את הסיכון שתפוח רע אחד יקלקל את כל החבורה.

מכיוון שאני נוטה לדבוק בקרנות נאמנות בלבד (ובקרנות אינדקס זה!) אין לי דעה חזקה בנושא זה. למרות שחלק ממני אכן חושב שבחור שהרוויח מיליארדים באמצעות השקעה עשוי לדעת על מה הוא מדבר.

איך משקיעים? (מניות, אג"ח, קרנות נאמנות וכו ')

רוב ההשקעה במשפחתי נעשית באמצעות חשבונות הפרישה שלנו בעבודה (401K) או בכוחות עצמנו (IRA). לפני זמן רב החלטנו שאין לנו באמת זמן, אנרגיה או נטייה לבחור מניות, כך שרוב הכסף שלנו הוא בקרנות נאמנות. ובכל מקרה, החברה שלי מעודדת מאוד את עובדיה להשקיע רק בקרנות נאמנות בגלל הופעות של ניגוד עניינים.

אני מקווה שסקירה זו עזרה לך להחליט אם לקנות את וורן באפט מזמין כמו ילדה . אני חושב שהספר בהחלט כדאי אם אתה לומד להשקיע.

אני גם מקווה שמאמר זה עורר אתכם להרהר כיצד אתם משקיעים, או האם עליכם בכלל להשקיע. אנא שתף ​​את מחשבותיך לגבי השקעה, את הספר, מאמר זה או כל דבר אחר שנראה לך מתאים.